Publisher's Synopsis
Die Arbeit analysiert Schaetz- und Testverfahren fuer das klassische oekonometrische Mehrgleichungsmodell vor dem Hintergrund kointegrierter Variablen. In einer asymptotischen Analyse wird die Frage untersucht, inwieweit sich die Eigenschaften klassischer Schaetzer im Kointegrationsmodell aendern bzw. zu modifizieren sind. In einer Simulationsstudie wird die Robustheit der betrachteten Verfahren gegenueber verschiedenen Annahmeverletzungen untersucht. Betrachtet werden z.B. Modellfehlspezifikationen, Parameterinstabilitaeten oder Modelle mit fast-integrierten Variablen. Die Arbeit zeigt, dass die traditionelle Methodologie der simultanen Gleichungsmodelle auch im Kointegrationsmodell nicht an Bedeutung verloren hat.
